Что такое акция

Содержание

1. Что такое акция
2. Виды акций и их особенности
3. Таблица сравнения видов акций
4. Как акции работают и зачем их покупают
5. Как купить акции: пошаговая инструкция для новичков
6. Что дают акции владельцу: дивиденды и право голоса
7. Учет, хранение и налоги на акции
8. Какие риски несет инвестор при покупке акций
9. Чем акции отличаются от облигаций и что выбрать инвестору
10. ИСЖ – альтернатива инвестированию в акции
11. Заключение

Акция - это ценная бумага, подтверждающая долю участия владельца в акционерном обществе. Приобретая акцию, физическое или юридическое лицо становится совладельцем компании и получает соответствующие права, главные из которых касаются вопросов управления компанией и получения части доходов от ее деятельности в виде дивидендов. С помощью акций можно инвестировать с переменной доходностью и определенным уровнем риска. В нашем материале мы чуть подробнее рассмотрим, что такое акции компании.

Что такое акция

Акция - это, простыми словами, документ (ценная бумага), удостоверяющий, что его держатель владеет долей в акционерном капитале компании. Акция в экономике - это способ привлечения средств для финансирования деятельности компании. С точки зрения инвестора, акция - это возможность получения инвестиционного дохода в форме дивидендов и/или роста рыночной стоимости актива.

У акционера появляется статус совладельца бизнеса с доступом к участию в общих собраниях и возможностью голосовать по ключевым вопросам деятельности компании. Эмитентом акций выступает акционерное общество, чья деятельность регулируется Федеральным законом от 26.12.1995 № 208-ФЗ «Об акционерных обществах».

Виды акций и их особенности

В первую очередь акции классифицируются в зависимости от прав, которые они предоставляют владельцам. Распространены следующие виды:

1. Обыкновенные акции - предоставляют право голоса на собрании акционеров, дают возможность получать дивиденды, размер которых зависит от результатов деятельности эмитента.
2. Привилегированные акции - как правило, не дают права голоса, но предусматривают фиксированный размер дивидендов или иные преференции при ликвидации общества.

Как акции работают и зачем их покупают

После покупки акции становятся активом инвестора. Он получает право на дивиденды, участие в голосованиях и возможность продать акцию на фондовом рынке по текущей цене. Акции покупают:

• для получения дивидендного дохода, если компания распределяет прибыль;
• для возможности продажи акций на фондовом рынке по рыночной цене;
• для участия в распределении оставшегося имущества (пропорционально числу принадлежащих ему акций) при ликвидации общества.

Компания выпускает акции (размещает их на бирже) для привлечения капитала, который используется для развития, расширения деятельности или финансирования проектов. Взамен инвестор принимает на себя рыночные и кредитные риски.

Как купить акции: пошаговая инструкция для новичков

• Выбор брокера. Деятельность по брокерскому обслуживанию на рынке ценных бумаг лицензируется Банком России. Проверьте наличие лицензии Банка России, сравните комиссии за сделки и ведение счета, оцените удобство торговых платформ. Обратите внимание на минимальный депозит для начала работы.
• Открытие брокерского счета. Счет открывается дистанционно всего за 10-15 минут, при этом потребуются только паспорт и ИНН, или через отделение. Можно выбрать индивидуальный инвестиционный счет (ИИС) для получения налоговых льгот.
• Пополнение счета. Минимальная сумма для старта обычно начинается от 1000 рублей. Пополнить счет можно с банковской карты или по реквизитам. Деньги зачисляются почти мгновенно или в течение одного банковского дня.
• Установка торгового приложения. Через терминал или мобильное приложение осуществляется покупка и продажа акций.
• Выбор актива. Определитесь со стратегией: дивидендная, ростовая или долгосрочная. Проверьте финансовые показатели компании (выручка, прибыль, долги) и ликвидность акций. Начинающим лучше выбирать акции «голубых фишек» — крупных надежных компаний.
• Совершение сделки. В приложении выберите тип заявки: рыночная (покупка по текущей цене) или лимитная (по заданной цене). Укажите количество акций (обычно 1 лот = 1 акция) и подтвердите сделку. Сделка исполняется через биржу, после чего акции поступают на счет в депозитарий.

Что дают акции владельцу: дивиденды и право голоса

Владелец акций имеет следующие ключевые права:

• Право на дивиденды - доля прибыли компании, распределяемая среди акционеров по решению общего собрания.
• Право голоса - возможность участвовать в управлении обществом, включая вопросы назначения руководства, утверждения годовой отчетности, реорганизации и ликвидации.
• Право на часть имущества - в случае ликвидации общества, акционер имеет право на долю оставшегося имущества пропорционально числу принадлежащих ему акций.

Размер дивидендов, как и факт их выплаты, определяется решением общего собрания акционеров. Привилегированные акции обеспечивают приоритетность в выплатах, но не предоставляют права участия в голосовании

Учет, хранение и налоги на акции

Все операции с акциями фиксируются в депозитарной системе. При покупке ценных бумаг инвестору автоматически открывается депозитарный счет, который служит для учета прав собственности. В процессе учета и хранения акций участвуют два типа организаций:

• Депозитарии - специализированные организации, обеспечивающие хранение ценных бумаг и учет перехода прав собственности. Они являются профессиональными участниками фондового рынка.
• Регистраторы - ведут реестр владельцев акций, если компания-эмитент не передала функции депозитарию.

Доходы от операций с акциями облагаются НДФЛ:

• Дивиденды - для резидентов РФ облагаются по ставке 13% или по ставке 15%  при годовом доходе от 2,4 миллионов рублей и выше (с 1 января 2025 года).
• Доход от продажи – облагается, если акции находились в собственности менее 3 лет (или 5 лет при использовании ИИС типа «Б», открытого до конца 2023 года. С 2024 года открытие новых счетов доступно только в формате ИИС-3).

Налог удерживается брокером при выплате дивидендов или при закрытии позиции. В отдельных случаях требуется самостоятельная подача налоговой декларации.

Какие риски несет инвестор при покупке акций

Инвестирование в акции сопряжено с рядом рисков, ключевыми из которых являются:

• Рыночный риск - вероятность снижения стоимости акций из-за изменения конъюнктуры рынка. Колебания могут быть вызваны как общими экономическими тенденциями, так и отраслевыми факторами.
• Финансовый / кредитный риск - опасность ухудшения финансового состояния компании-эмитента, что может привести к снижению котировок или даже банкротству предприятия.
• Системный риск - угрозы, связанные с глобальными экономическими кризисами, политической нестабильностью или изменениями в законодательстве.
• Риск ликвидности - возможность столкнуться с трудностями при продаже акций по рыночной цене, особенно это касается бумаг небольших или малоизвестных компаний.

Минимизировать риски помогает диверсификация инвестиционного портфеля, регулярный мониторинг рыночной ситуации и использование долгосрочных стратегий.

Чем акции отличаются от облигаций и что выбрать инвестору

Акции и облигации - это два ключевых инструмента фондового рынка, и у каждого из них есть свои особенности, преимущества и недостатки. Разница между ними существенна.

Акции представляют собой долевые ценные бумаги, делая инвестора фактическим совладельцем бизнеса. Владение акциями дает право на участие в управлении компанией (через голосование на собраниях акционеров) и долю в прибыли в виде дивидендов. Главное преимущество акций — неограниченный потенциал доходности, который складывается из роста курсовой стоимости и дивидендных выплат. Однако эта доходность не гарантирована и напрямую зависит от успешности бизнеса. Акции подвержены значительным ценовым колебаниям, что делает их рискованным, но потенциально более выгодным инструментом в долгосрочной перспективе.

Облигации - это долговые обязательства, где инвестор выступает в роли кредитора. Покупая облигацию, вы предоставляете эмитенту (компании или государству) заем на определенный срок под фиксированный процент. В отличие от акционеров, владельцы облигаций не участвуют в прибылях компании, но имеют приоритетное право на возврат вложенных средств. Доходность облигаций известна заранее (при фиксированном купоне) и обычно ниже, чем потенциальная доходность акций, зато они обеспечивают предсказуемый денежный поток и значительно меньшую волатильность.

Выбор между этими инструментами зависит от трех ключевых факторов: инвестиционного горизонта, готовности к риску и финансовых целей. Акции предпочтительны для долгосрочных инвесторов (5+ лет), готовых мириться с временными падениями рынка ради более высокой итоговой доходности. Облигации лучше подходят для консервативных инвесторов, желающих сохранить капитал и получать стабильный доход в краткосрочной и среднесрочной перспективе. В сбалансированном портфеле, как правило, присутствуют оба инструмента: акции - для роста капитала, облигации - для стабильности и сохранности вложений.

ИСЖ – альтернатива инвестированию в акции

Для инвесторов, которые ценят сохранность капитала, но хотят получить дополнительный доход, инвестиционное страхование жизни (ИСЖ) представляет собой интересную альтернативу прямым вложениям в акции. Этот финансовый инструмент уникальным образом сочетает три ключевых компонента: страховую защиту, гарантию сохранности вложений и инвестиционный потенциал.

Главное отличие ИСЖ от классических инвестиций в акции заключается в принципиально ином подходе к управлению рисками. В то время как прямые вложения в акции подвержены рыночной волатильности, ИСЖ обычно предусматривает 100% защиту основного капитала при соблюдении условий договора. Это означает, что даже при неблагоприятной рыночной конъюнктуре инвестор не потеряет вложенные средства.

#FEATURED_PRODUCTS#

Преимущества ИСЖ:

• наличие гарантированной страховой выплаты;
• защита вложений от рыночных рисков при определенных условиях;
• возможность налогового вычета в размере до 19 500 рублей в год при соблюдении условий.

Подробности об условиях, видах программ и расчетах представлены на странице Инвестиционное страхование жизни (ИСЖ).

Заключение

Акция - это ценная бумага, позволяющая инвестору стать совладельцем компании и рассчитывать на участие в ее прибыли. Покупка акций - это один из способов вложения средств, сопряженный с определенным уровнем риска, но при грамотном подходе способный обеспечить рост капитала. При всей привлекательности акций как инструмента с неограниченным потенциалом доходности, важно осознавать сопутствующие риски - от рыночной волатильности до вероятности банкротства эмитента. Именно поэтому грамотные инвесторы никогда не ограничиваются исключительно акциями, а формируют диверсифицированный портфель, комбинируя их с облигациями, ИСЖ и другими финансовыми инструментами.