Льготное налогообложение по инвестиционному страхованию жизни (ИСЖ)

Содержание:

1. Как устроено инвестиционное страхование жизни
2. Как работает ИСЖ
3. Нужно ли платить налог с дохода по ИСЖ

Инвестиционное страхование жизни (ИСЖ) — продукт, сочетающий в себе страхование жизни и возможность получения дохода от инвестиционной деятельности страховщика, который инвестирует денежные средства в различные финансовые активы. В статье разбираемся, как устроено ИСЖ, как формируется доход по таким программам и нужно ли платить налог с такого дохода.

Как устроено инвестиционное страхование жизни

Инвестирование неразрывно связано с различными видами рисков, в том числе финансовыми. Чтобы эффективно управлять рисками, а также выполнять обязательства по договору ИСЖ, страховщик распределяет полученные от страхователя денежные средства в виде страховых взносов следующим образом:

• Гарантийная часть
  является защитой вложенных средств клиента и обеспечивает возврат 100% капитала по окончании срока действия договора. Страховщики инвестируют эти денежные средства в высоконадёжные инструменты, которые определены регулятором - Центральным банком РФ. Структура активов страховщиков в 2022 год представлена в большей степени облигациями, государственными и муниципальными ценными бумагами, а также банковскими вкладами (депозитами).

• Инвестиционная часть
  часть денежных средств страховая компания вкладывает в более рискованные инструменты с целью получения дохода. Будущий доход по полису ИСЖ не гарантирован, так как зависит от динамики конкретной инвестиционной стратегии. При благоприятной ситуации на финансовом рынке инвестор может получить дополнительный доход. В случае отсутствия роста базового актива клиент ничего не теряет, вложенные средства вернутся в страховой выплате в полном объеме. Максимальная защита капитала обеспечивается страховщиком за счет дохода от вложений гарантийной части.

Также небольшой процент от страхового взноса, уплаченного клиентом, выделяется на комиссионное вознаграждение агенту (напр., банку) за продажу продукта, операционное обслуживание договора, а также в резерв, в том числе для выплаты денежных средств при наступлении страхового случая.

Если программа ИСЖ не подразумевает защиту капитала, соответственно, нет и гарантийной части. В таком случае, практически весь страховой взнос по договору идет на инвестиционную часть.

Полезно знать! Согласно требованиям Банка России, с 1 апреля 2023 года страховые компании обязаны еще на этапе заключения договора ИСЖ предоставить клиенту документ, содержащий полную информацию по продукту: какие активы формируют инвестиционную корзину, как будет рассчитываться инвестиционный доход, страховая сумма по каждому риску, выкупные суммы при досрочном расторжении и т.д.

Как работает ИСЖ

1. Выберите инвестиционную программу. 
   Чаще всего продукты инвестиционного страхования жизни рассчитаны на среднесрочную перспективу от 2 до 5 лет и предполагают 100% защиту капитала. Некоторые программы могут быть короткими - на год или 6 месяцев, и более рискованными - без защиты капитала.
2. Инвестируйте и пользуйтесь всеми преимуществами страхования жизни.
   Помимо потенциального дохода, одним из ключевых преимуществ программ ИСЖ является страховая защита. Пока действует договор, жизнь и здоровье клиента застрахованы. Например, по программе «Вектор роста. Формула успеха 4.0» страховая защита составит 280% от страхового взноса в случае, если  застрахованный в возрасте до 30 лет уйдет из жизни по любой причине.
   Юридические привилегии ИСЖ позволяют сохранить уплаченные взносы от ареста, конфискации или раздела в случае развода супругов.
   
3. Получайте доход.
   Выделяют 2 варианта начисления дохода в зависимости от стратегии инвестирования: 

Классические стратегии привязаны к динамике стоимости акции, набора акций или индексу.  Дополнительный инвестиционный доход (ДИД) формируется за счет участия в росте активов с определенным коэффициентом участия клиента в инвестиционном доходе страховщика. Чем выше рост базового актива и коэффициент участия, тем больше потенциальная выгода покупателя ИСЖ. Если инвестиции идут в плюс, клиент получает ДИД в составе страховой выплаты по окончании действия программы.

Программы с купонной стратегией позволяют фиксировать уровень дохода в виде купона (процент от суммы взноса). Здесь играют роль промежуточные даты наблюдения. Размер купона не зависит от рыночных цен акций, входящих в инвестиционную корзину продукта, но начисляется и выплачивается, в случае, если выбранные активы достигают или выше значений, зафиксированных на дату наблюдения. Выплата купонного дохода осуществляется регулярно, например, ежегодно, ежеквартально или раз в полгода, при росте базовых активов с даты заключения договора. В зависимости от стратегии, выплата купона может быть и гарантированной, и не зависеть от стоимости базовых активов.

Нужно ли платить налог с дохода по ИСЖ

Когда инвестор получает прибыль, он должен уплатить налог на доход. В отличии от классических инвестиционных продуктов, где НДФЛ с купонов удерживается сразу, инвестиционное страхование жизни имеет особое преимущество - льготное налогообложение.

В соответствии со ст. 213 Налогового Кодекса РФ налогообложение по ИСЖ возникает только тогда, когда сумма выплаты превысит взнос, увеличенный на среднюю ставку рефинансирования ЦБ РФ за период действия договора. Соответственно, пока не произошло дожитие до окончания договора, и страховая компания не осуществила страховую выплату, включая дополнительный инвестиционный доход, налоги не взимаются. 

Рассмотрим на примерах, как это работает.

 Рассчитываем налоговую базу для данной ситуации по формуле:

Сумма выплаты – Взнос – (Взнос х Ставка Рефинансирования х Срок договора)
390 000 – 300 000 – (300 000 х 7,5% х 3) = 22 500 руб.

Выступая налоговым агентом, страховая компания удержит с этой суммы (суммы превышения) НДФЛ: 22 500 руб. - 13% = 2 925 руб.

В случае, если ставка рефинансирования будет меняться каждый год, то налогооблагаемая база рассчитывается из среднегодовой ставки рефинансирования ЦБ РФ за каждый год действия договора страхования.

Пример 2:
Андрей оформил программу ИСЖ на 3 года.
Осуществил единовременный страховой взнос = 300 000 руб.
Получил выплату по окончании договора = 390 000 руб.
Доходность по программе составила 10% годовых.
Ставка рефинансирования: 1 год = 8,5%, 2 год = 8,5%, 3 год = 7,5%. 

Сумма выплаты – Взнос – (Взнос х Ставка Рефинансирования за каждый год)
390 000 – 300 000 – (300 000 х 8,5% + 300 000 х 8,5% + 300 000 х 7,5%) = 17 500 руб.